看到白毛股神 @aleabitoreddit 发了一条关于 $ASTS 的帖子，忍不住去深挖了一下 日本乐天要跟ASTS成立合资公司 正面对抗Starlink在日本的布局 这个标的我之前没太关注，但越看越觉得有意思 值得认真说一说 先说背景，很多人可能不知道ASTS是什么 AST SpaceMobile，美国卫星公司 做的事情说起来很简单 让你的普通手机不换SIM卡 直接连上太空卫星打电话上网 不需要专门的卫星电话，不需要特殊设备 就是你口袋里那部手机 这件事如果真做成了，是对传统运营商的降维打击 这次发生了什么 日本乐天集团CEO三木谷浩史宣布 乐天将与ASTS成立合资公司 专门为日本建设卫星直连手机服务 双方各持50%股份，乐天主导管理 服务计划2026年底开始分阶段推出 2027财年实现全国覆盖 这不是画饼 是真的在抢日本政府一个价值1500亿日元的卫星项目合同 为什么这件事重要 日本三大运营商KDDI、NTT Docomo 软银已经提前选了Starlink，乐天是落后的那个 现在用ASTS来打反击战 换句话说，这是一场 $ASTS 对阵 $SPCX 的直接竞争 赢了，ASTS拿到日本这个发达市场的入场券 后续还可能扩展全球 输了，就是又一个讲故事讲到一半的卫星公司 但 $ASTS 现在值不值得买 说实话，这是一只波动极大的股票 今年6月单日最大跌幅超过11% 已经连续多周下跌，是两年多来最差的一个月 但也有真实进展 BlueBird 8、9、10号卫星已经在轨，11、12、13号 计划8月发射 全球已经签了接近60家运营商合作协议 这不是纯概念股 是真的在一颗一颗把卫星送上去 简单说结论 ASTS是那种故事很大、风险也很大的股票 乐天合作这个消息是真实的利好 证明有大公司愿意押注它的技术 但它现在还在烧钱 还没有规模化收入 8月卫星发射是最近最重要的观察节点 涨了是催化剂兑现 发射出问题就是直接利空 想参与的，仓位控制好 这种股票拿满仓是会让你睡不着觉的

《AI 下半场：美股人形机器人产业链全梳理》 白毛股神 Serenity @aleabitoreddit 说：Robotics is next.🤖🤖🤖 过去两年，市场主要交易的是 AI 的大脑：GPU、CPU、存储、数据中心、大模型、推理算力。 但大脑建好之后，AI 不能永远只停留在屏幕里写代码、画图、聊天。 大模型是 AI 的大脑，机器人是 AI 的身体。大脑负责思考，身体负责行动。 只有当 AI 拥有了身体，它才能真正走进工厂、仓库、医院、家庭，去搬运、分拣、装配、护理、清洁，最终在真实世界里创造价值。 Biteye 按照人形机器人的组成部分，系统梳理了美股机器人及供应链核心标的👇 🔹 感知系统 这部分负责让机器人看到世界。它通过视觉、深度、触觉等传感器，把真实世界转化为数字信息，让机器人能够识别物体、理解环境并进行空间定位，是机器人理解外部世界的第一步。 $CGNX Cognex | ~$8B+ | 工业机器视觉龙头，工厂自动检测与识别系统 $KEYS Keysight | ~$30B+ | 测试测量系统，机器人电子系统验证基础设施 $TDY Teledyne Technologies | ~$25B+ | 高端工业相机+LiDAR+传感器系统 $ON onsemi | ~$25B+ | 自动驾驶+机器人图像传感器核心供应商 $NOVT Novanta | $5.61B | 做机器人力/力矩传感器，在人形机器人和工业机器人里很重要。 $AMBA Ambarella | ~$4B+ | AI视觉芯片，用于机器人/无人机/安防识别 $VPG Vishay Precision Group | ~$1.7B | 精密力学传感器公司，应变计和力传感器可用于人形机器人灵巧手、关节力控与高精度抓取，是 Optimus 供应链弹性标的之一。 $VLN Valens Semiconductor | ~$200M+ | 高速信号传输芯片公司，提供低延迟视觉数据传输方案，可用于机器人多摄像头、自动驾驶和端侧计算系统。 🔹 执行系统 执行系统相当于机器人的肌肉和关节，负责把计算系统发出的指令转化为真实动作。无论是行走、转身、抓取、搬运，还是保持平衡，都依赖电机、减速器、液压/气动系统和精密传动部件来完成。 $PH Parker Hannifin | ~$120B+ | 运动控制+液压系统，机器人核心驱动与执行器 $IR Ingersoll Rand | ~$32B+ | 工业压缩机+自动化气动系统 $FTV Fortive | ~$18B+ | 工业精密工具+自动化设备系统 $RRX Regal Rexnord | ~$14B+ | 电机+传动系统，工业机器人动力核心 🔹 计算与控制 计算与控制相当于机器人的“大脑 + 小脑”，负责处理感知数据、理解环境、规划路径，并把AI决策转化成稳定动作。它决定机器人反应快不快、动作准不准、能不能在复杂环境中自主运行。 $NVDA Nvidia | ~$3.0T+ | AI GPU + Jetson边缘计算平台，机器人算力绝对核心 $MSFT Microsoft | ~$3.2T+ | Azure + Copilot + AI基础设施，提供机器人云端大脑与开发平台 $GOOGL Alphabet | ~$2.0T+ | DeepMind + Waymo，布局自动驾驶与机器人AI系统 $AMD AMD | ~$880B+ | GPU/CPU替代方案，提供机器人边缘与训练算力 🔹 能源系统 能源系统决定机器人能运行多久、功率能有多强，包括电池技术、电源管理和充电系统，是机器人能否规模化落地的关键限制条件。 $ADI Analog Devices | $203.57B | 模拟芯片、电源管理、传感和工业控制巨头，机器人底层硬件核心。 $HON Honeywell | $144.11B | 电源管理+工业能源系统 $MPWR Monolithic Power Systems | $76.83B | 电源管理芯片龙头，广泛应用于机器人、AI服务器和汽车电子。 $VICR Vicor | $14.40B | 做高效率电源模块，将电池电压转换成不同部件用电，适合机器人能源系统。 $AMPX Amprius Technologies | $2.43B | 硅负极高能量密度锂电池，已切入无人机与机器人市场 $BLNK Blink Charging | $85.63M | EV充电基础设施公司，探索机器人与物流设备充电场景 🔹 基础软件 基础软件是人形机器人真正的“智能底座”，决定机器人不是简单重复动作，而是能够理解任务、学习环境并不断优化行为。 在人形机器人训练中，软件的重要性甚至高于单一硬件。机器人需要先在仿真环境中学习走路、抓取、避障和执行任务，再通过真实世界数据不断修正模型。 $MSFT Microsoft | ~$3.2T+ | Azure AI + Copilot 生态，机器人云端大脑与企业AI开发平台。 $NVDA Nvidia | ~$3.0T+ | Isaac Sim + Jetson + GPU 算力平台，机器人仿真训练和AI推理基础设施。 $TSLA Tesla | ~$1.3T+ | FSD + Optimus 数据闭环，端到端机器人策略模型代表。 🔹 人形机器人 在人形机器人方向，本体公司的目标是让机器人像人一样在复杂环境中完成通用任务；在工业和协作机器人方向，则更强调稳定性、效率和规模化部署。因此，这一层通常也是机器人产业链中最接近终端需求、最容易形成品牌和估值叙事的部分。 $TSLA Tesla | ~$1.3T+ | Optimus 人形机器人 + FSD 自动驾驶统一系统，代表“AI大脑 + 机器人本体 + 数据闭环”的一体化路线。 $HON Honeywell | ~$140B+ | 工业自动化、航空自动化与物流自动化解决方案商，更多偏机器人系统集成与场景落地。 $ABB ABB | ~$100B+ | 全球工业机器人和自动化龙头，产品覆盖机械臂、控制系统、产线自动化，是成熟工业机器人代表。 $TER Teradyne | ~$24B+ | 通过 Universal Robots 和 MiR 布局协作机器人与自主移动机器人，是工业协作机器人平台型公司。 $CCXI Churchill Capital Corp XI / Agility Robotics | 拟合并估值约 $2.5B | Agility 是美国人形机器人公司，核心产品 Digit 主攻物流、仓储和制造场景。 目前 Agility Robotics 正通过与 SPAC 公司 Churchill Capital Corp XI 合并上市，交易完成后预计更名为 Agility，并使用新 ticker $AGLT。 🌟写在最后 机器人产业链的投资逻辑，其实和半导体周期很像。 早期阶段，很难判断谁会成为最终赢家，但产业链上每一层都会先跑出阶段性机会：感知、执行、能源、控制、本体，都会随着行业关注度提升被重新定价。 今天优必选超仿生机器人刷屏，就是一个很明显的信号：机器人正在从实验室、发布会，开始走进大众视野。根据公开报道，优必选在 6 月 30 日发布会上表示，“优世界 U1”系列全渠道订单已突破 1 万台，并计划今年交付。 当然，这不代表机器人马上就会全面商业化。短期看，它更像一个从“概念展示”走向“真实订单”的拐点。真正值得关注的，是订单能不能持续、成本能不能下降、供应链能不能跟上。 对普通投资者来说，与其现在就押注谁是“人形机器人界的英伟达”，不如把机器人当成一条完整产业链来研究：感知、执行、能源、本体，每一层都选出核心公司，用组合方式分散单一标的不确定性。 Robotics is next 这句话大概率是对的。但节奏不会一蹴而就，真正的机会，可能藏在每一台机器人都绕不开的核心供应链里。

注册一张SIM卡可获10元至15元现金奖励，八名年龄介于17岁至26岁的男女涉嫌为牟取金钱利益，协助诈骗集团大量注册手机SIM卡，并将注册在自己名下的SIM卡交给犯罪集团使用，已被警方逮捕。

#精彩片段# Sim-to-Real，就是让机器人在虚拟世界里先练成千上万遍，然后直接把学到的本事“搬”到物理世界。但是仿真和现实之间永远有一道鸿沟，这道gap到底怎么填？

看到中国人讨论如何使用外国 SIM 卡或者开外国金融机构账号的 tweet，我都一律点「不感兴趣」，看看需要多长时间才能训练 Twitter 的系统不再向我推荐这类信息。当然，也有可能 Twitter 的算法没那么聪明，我点一段时间后不得不放弃……

据 Decrypt 报道，伦敦男子 Ajay Shinjin 因参与一起 SIM Swap 诈骗案，被英国法院判处 2 年半监禁。警方称，该犯罪团伙于 2021 年 11 月通过劫持英国电信公司 BT 客户的手机号码，将号码转移至其控制的 SIM 卡，从而拦截一次性验证码并盗取近 20 万英镑（约 26.5 万美元）加密资产。 Shinjin 此前承认串谋虚假陈述诈骗及转移犯罪财产，并从被盗资金中获得超过 4.4 万英镑，部分资金被用于迪拜度假、租住伦敦 Canary Wharf 高端公寓以及购买镀金牙套。警方披露，至少四名受害者受到影响，其中一名受害者损失约 13 万英镑。

港版 iPhone 18 Pro Max 可以这样配：1实体SIM + 双eSIM + 可存8张以上eSIM + 全球网络 大家懂深层目的吗？ 我这种长期在香港、又经常海外跑的人，看到这个配置第一反应就一句：这才是跨境党该买的版本。 真买到手，我会直接这么分，大陆实体卡：银行卡、微信、支付宝、国内验证码，死都别动。香港 eSIM：学校、香港银行、本地电话、日常流量。旅行 eSIM：日本/欧洲/美国去哪装哪张，用完关掉，不用拔卡。 然后做两件事：设置 → 蜂窝网络 → 把卡名直接改成「大陆验证码 / 香港日常 / 海外流量」 再把「允许蜂窝数据切换」关掉，出国手动指定当地 eSIM，防止国内卡莫名其妙跑漫游流量。Apple 本身就支持给不同线路命名并指定蜂窝数据线路。 对我这种天天折腾 AI、Web3、海外 SaaS 的人，还有一个隐藏好处：工作号、生活号、旅行流量终于不用混在一起。 哪个服务绑哪张号，直接按地区分开记。以后换国家不是“换 SIM 卡”，而是：落地 → 打开那张 eSIM → 开工。 这才是这个配置真正让我心动的地方。港版 18 Pro Max 官方也确实支持 nano-SIM + eSIM，以及双 eSIM。