26年第8期复盘，大饼何时完成最后一跌筑底？AI存储股坐上过山车，币圈大佬们被集体收割，美联储按兵不动但遭3票逼宫，美债自己先加息了，美元日元汇率博弈，美伊风险继续扩大，8月行情还这么刺激吗？帖子最后附惊喜小彩蛋…… 两个月没更新复盘帖了，一是我不急着抄底大饼还是长线空单在手，大饼走势和6月初预估的一模一样，破了6万还一直跌到了6月底才反弹，节奏拿捏到位。 二是大饼反弹无力，波动性进一步降低，基本面流动性都没有任何好转，所以也就没啥太大变化可写，现在就是在找底筑底的吸筹阶段，倒是距离历史大底也就这两个月的事了，都备好子弹别折腾了。 上半年AI特别是存储股的行情，改变了美股的走势，也吸走了大量的流动性和资金。这下好了万亿市值的股票愣是走出了山寨土狗的暴涨暴跌，上杠杆的资金被一锅端，不少AI股神都在7月含恨离场，咱还是老老实实买现货实在。 存储股暴涨暴跌的根源表面上看是杠杆加剧了波动风险，但这还只是股票二级市场的资本博弈，其实对市场整体流动性的负面影响来说只是冰山一角。 更深层次的原因，还是整体市场流动性正处在崩溃的边缘！这可不是危言耸听，30年美债利率5.27%创19年以来新高贵到离谱，上半年美国372家大型企业和1663家小企业破产，数量创16年来新高，你以为这是巧合吗？ 这些事情的背后都藏着AI吸血这把刀！这两个月SPCX、海力士美股融资上市，还有大A的长鑫存储上市，接下来还有OpenAI和Anthropic。英伟达、谷歌等AI巨头相继发债继续加码资本开支，仅四巨头的AI资本开支就超过7500亿，上半年AI投资相关发债接近5700亿美元是去年的2倍。 半年多动辄上万亿的资金被抽离，而过去这些巨头赚来的钱很多都是去买美债的，原来资本市场最大的净储蓄者转身变成了最大的借款人，美债的利率能不飙升吗？ 下半年美股的风险大于机会，不过ai行业的投资潜力，我认为就像2014年的大饼，3年后回头看都是低点，存储我目前最看好，坚持长线布局，跌多了就囤点，仓位不会超过30%。 美联储按兵不动，市场整体还是流动性紧缺的状态，币圈流动性自然也不能独善其身，过去2个月大饼ETF的净流出创了历史记录，贝莱德是最大的卖家，美国散户依然还在加大抛售，这个抛售趋势并没明显好转。 短期来看，8月份是美股和币圈的传统淡季，大饼在过去10年只有3年是上涨的，而且都是在牛市阶段，所以8月能不大跌就不错了，不要有乐观预期。 SOL合约已经连跌了10个月连个像样的反弹都没有，这走势也是多数山寨的典型代表，不过目前已经有明显的横盘吸筹迹象。一旦大饼见底，这些币随时会提前见底启动，还需耐心等待。 8月反弹会更弱，总体还是看跌的，主力需要通过震荡下跌来积累大量的空头对手盘，才有利于后面见底启动的拉涨。我的策略还是打算在6万以下分批平空，前低57000开始考虑抄底大饼现货，最佳的布局位置依然是5万附近。 结合链上数据有一部分已经有见底信号，所以不受限于价格抄底，数据和时间有见底信号我也会随时进场，比如9月10月是一定会分批建仓的。山寨则可以右侧进场，不急于左侧抄底，很容易抄在半山腰。个人认为还缺一次类似存储一样，跌破共识的恐慌行情，才能洗出带血的筹码。美联储9月份大概率加息，希望利空落地之后可能是很好的进场时机。 大饼熊市历史大底倒计时，这也是未来几年最确定的赚钱机会。贝姐打算首次开放私域会员群，8月将正式公布入群条件，快来和贝姐一起抄底布局大牛市，敬请期待！只认准X和币安广场发布的信息，贝姐不会私聊你们任何一个人，谨防假冒！