AI股票：买还是等？Julian Koski 进行了一轮“这个还是那个”的快速问答。 科技股反弹，是可持续上涨还是临时反弹？ >> 不是临时反弹。是可持续上涨。 AI股票，是买入机会还是还有下跌空间？ >> 买入机会。 Meta财报，正面惊喜还是失望？ >> 正面惊喜。 Tesla财报，超预期还是不及预期？ >> 超预期。 Netflix财报，财报前买还是财报后等？ >> 财报前买。 从这里开始更多上行空间，Nvidia还是Alphabet？ >> 我会说，嗯，Google Alphabet。 更好的AI投资，Nvidia还是Meta？ >> 嗯，Nvidia。 AI基础设施还是AI应用？ >> AI基础设施。 对牛市更大的风险，通胀还是AI债务？ >> 通胀。 美联储下一步，维持还是加息？ >> 加息。股票还是债券？ >> 两者都要，但更偏向股票。 标普500年底到8000点，太乐观还是太保守？ >> 可能太乐观了。 现在投入1万美元还是等财报后再说？ >> 现在。 请完成这句话。这个财报季最需要密切关注的股票是 >> Tesla。 投资者这周可能犯的最大错误是 >> 对新闻做出反应。 回调时该买的股票是 >> Apple。 现在最该回避的热门股票是 >> 我会说Tesla。 对牛市最大的威胁是 >> 地缘政治风险。 这个牛市最清晰的警告信号会是 >> 领先经济指标（LEI），看底层到底在发生什么。

AI股遭抛售 软件股却逆势上涨 华尔街资金正在寻找新赢家 今天美股出现一个非常值得关注的资金轮动现象。 当半导体、AI服务器和数据中心相关股票持续承压时，部分企业软件公司却表现相对强劲。 Salesforce、ServiceNow、Workday和Atlassian等软件企业受到市场重新关注。 为什么？ 因为投资者正在重新评估AI产业链不同环节的资本效率。 建设AI数据中心，需要提前购买大量GPU、服务器、电力设备和网络基础设施。 这些投资往往需要数年才能完全转化为收入和利润。 但软件公司的商业模式不同。 成熟的企业软件平台已经拥有客户关系、订阅收入和产品分销渠道。 如果能够将AI功能直接整合进现有产品，部分企业就可能在不需要自行建设同等规模GPU基础设施的情况下，增加每位客户的收入。 这也是为什么AI投资逻辑可能从过去的硬件建设，逐渐延伸到应用层的商业化。 不过，软件公司同样面临挑战。 AI Agent可能提高软件产品的价值，也可能改变传统按用户席位收费的商业模式。 因此，真正值得研究的是哪些企业能够通过AI提高客户付费意愿，而不是仅仅增加研发和推理成本。 $MSFT、 $GOOGL、 $AMZN 等科技巨头，已经拥有庞大的企业客户和云计算生态，也可能在这场竞争中获得优势。 AI投资的下一阶段，市场可能越来越重视谁能够真正把算力转化为客户愿意付费的产品。 你认为未来三年，AI产业最大的投资回报会继续留在 $NVDA 等硬件供应商，还是逐渐转向能够实现AI商业化的软件公司？

AI 股票投研，必装这 6 个 Skill。 90% 的人用反了。 一上来就问 Agent：这只票怎么看。 但真正完整的研究流程，至少要包括：行情数据、财报数据、自动选股、AI 分析、策略回测和盘后复盘。 先把这 6 个装上，搭一套能自己查、自己分析、自己复盘的股票投研系统。 1️⃣a-stock-data A股数据底座。行情、资金流、龙虎榜、研报、北向、解禁，直接给 Agent 调。 2️⃣ global-stock-data 美港股数据底座。期权链、SEC、财报三表、资金流。做外盘用这个，别和 A股接口混着接。 3️⃣ finance-quant-skills 把 AKShare、BaoStock、Tushare、Backtrader、RQAlpha 装成 Skill。装好直接说：拉茅台近三年财务，写个双均线，回测最近三年。 4️⃣ easy-tdx 跨 A股、港股、美股、期货。不用注册，不用申请 API。K线、资金流、指标、回测都能拿。 5️⃣ tickflow-stock-panel 本地工作台。选股、盯盘、回测、复盘放进一个面板，按 A股 T+1、手续费、滑点来。 6️⃣ TradingAgents-Astock 研究层。7 个分析师在里面辩论，政策、游资、解禁都有，输出考虑涨跌停和 T+1。专治单个模型自己编。 Claude / Codex / Cursor 都能接，感兴趣的可以看看哦～非投资建议，dyor

AI 股神被调查了。美国证券交易委员会 SEC，被曝在上周，向华尔街主要银行发出传票，调查它们与 AI 股神 Leopold，有关他的基金交易及杠杆使用情况，包括审查该基金，在使用杠杆方面，与主要贷款银行之间的沟通记录。 该基金，曾因杠杆押注半导体股票，上月一度濒临崩盘。

"AI 股神"Leopold 卷土重来！基金爆仓后完成 4 亿美元投资 据 Bloomberg ，Leopold Aschenbrenner 的对冲基金 Situational Awareness 在上周爆仓后，周二完成 4 亿美元投资，这是危机后首笔交易。 投资对象是其现有投资组合中的一家私有公司，该公司上月已获 1 亿美元投资。具体标的未披露，可能是 Anthropic、Fluidstack 或 MatX 之一。

AI股神”折戟七月风暴：200亿杠杆基金单月巨震 2024年，年仅22岁的前OpenAI研究员Leopold Aschenbrenner创业，带着“情境感知”（Situational Awareness）之名，成立了一只专注AI产业链的对冲基金，规模迅速膨胀至约200亿美元。市场一度戏称他为“AI股神” 截至2026年6月底，该基金净收益高达439%。打法极度鲜明：重仓数据中心、电力、存储、GPU云、内存芯片等AI基础设施，且从多家投行大举加杠杆。AI主升浪中，杠杆是收益倍增器。 但7月的拐点来得猝不及防。AI板块突遭“信任抛售”——纳斯达克100单月跌去10%，韩国Kospi指数更暴跌近三分之一。基金核心持仓中的Oracle、AMD月内下挫约20%，而Nebius、Saronic AI、Bloom Energy、Sandisk等中小AI标的跌幅更深。导火索是市场开始严厉质问：Big Tech天量资本开支，到底能不能产生真金白银的回报？估值泡沫、循环融资质疑交织，恐慌迅速传染。 杠杆此时变成回撤放大器。虽然具体净值跌幅未公开，但基金已紧急与现有投资者和贷款方沟通，寻求临时资金注入，并向部分LP提供从组合中购出资产的机会，以缓解流动性压力。 7月24日，Aschenbrenner在致投资者信中坦然承认：“我们没能免疫这次冲击，尤其在亚洲市场。”但他话锋一转，将此视为“2025年初以来最好的加仓机会”，并宣布计划于8月1日开放新资金窗口。他押注Anthropic的潜在IPO将成为下半年关键的行情催化剂。

AI股市狂熱正在榨乾你的加密貨幣？全球資金正以歷史級速度瘋狂湧入 AI， 這才是比特幣漲不動、甚至暴跌的真正原因嗎？ #比特幣# #arthurhayes# #MU# #川普# #AI泡沫# #AIBubble# #台股# #股市# #半導體# #TSMC# #investing# #bitcoin# #加密貨幣# #Bitcoin# #加密货币# #股票# #Crypto# #AI# #美股# #股災# #黃仁勳# #加密貨幣# #台積電# #kevinwarsh# #聯發科# #聯電# #cardano# #eth# #bonniechang# #bonnieblockchain# #邦妮區塊鏈#

AI股集体深度回调，这次导火索比较特别，不是需求没了，是Meta自己要下场抢生意了 扎克伯格释放了一个信号，Meta的算力基础设施要进入自用+外租双轨模式。意思是Meta以后不只是买别人的算力和存储，它要自己建完了再往外卖，这件事的杀伤力在于，原来的大客户现在变成了竞争对手 这直接动摇了市场对CoreWeave、SK海力士、美光这类第三方算力和存储厂商的定价逻辑。SK海力士今天跌9.7%，三星跌7.1%，MU跌5%，CoreWeave单日暴跌14%。这不是财报烂了，是市场在重新估算这些公司未来的议价权还剩多少 说一个更深的东西 这几年AI产业链的利润分配大概是这样，英伟达吃算力溢价，HBM存储厂商，以SK海力士为主、吃存储溢价，CoreWeave这类云算力公司吃中间商溢价，微软、Meta、谷歌这些大厂是付钱的那个 但现在大厂的逻辑开始变了，算力支出到了一定规模之后，自建比外购便宜，而且还能顺手把闲置产能变成新收入来源 Meta今天释放的信号，谷歌、微软不是没在做类似的事，Google Cloud、Azure本身就是这个模式，只是Meta这次说得更明确。 一旦这个模式被验证，AI产业链的利润会从中游服务商向大厂集中，SK海力士、CoreWeave这类公司的护城河会变窄，这是结构性的重定价，不是一天能消化的 但也要说另一面 这不代表需求在萎缩，国巨这周还在涨价，AMD半年内第二次上调GPU出货价，上游供需依然紧张。只是利润的分配方式在变，蛋糕还在长，但怎么分的逻辑在被重新谈判 对加密的影响 今天 bitcoin:native 反而涨了2.8%，和AI股的下跌方向相反，说明这次AI股调整没有像上周韩国熔断那次一样直接传染情绪。主要原因是今天BTC有自己的驱动，市场在等今晚20:30的非农数据，提前有人在赌软着陆 但如果今晚非农出来继续强劲，AI股跌+鹰派叙事两面夹击，BTC $60K会很难守 非农20:30，今天最重要的事☝🏻 DYOR 非投资建议