上头资本(@sixpanny159920):要擅于抓本质，四个关键词讲清当下ai产业趋势的演绎逻辑一本书，先读厚，再读薄。研究产业，先看10万字，最后提炼为几句话，甚至几个关键词。从庞大的信息中，提炼出简洁的框架。没有信息差的时候，你要从公开信息中找出认知差。这，就是看透事物本质的能力。以AI产业革命为例，现在最重要的关键词是什么？我认为有四个：稀缺性即议价权 deepseek v4 flash 收租婆 RSI 二级狗理解以上四个关键词，即抓住了现在玩ai产业革命的七寸。啥意思？对于ai硬件链，交易逻辑从贝塔到阿尔法，接下来通胀（涨价）不再是主因子，稀缺性即议价权，拥有稀缺/垄断性的公司，才能享受阿尔法。比如，台积电的先进制程、英特尔的“美国安全”逻辑。对于云计算公司，自研芯片+ai Infra+开源api降本，意味着收租婆逻辑进入加速期，别担心短期FCF承压，这是滞后指标。对于闭源大模型实验室，RSI是对抗开源斩杀线的终极武器，以某社为例，coding收入占比降到40%，然而5年后，coding 收入可能下降到10%不到，到时候你们就知道了，这5年内但凡RSI出一个革命性突破，TAM都是逆天的非连续性跳跃。奇点之后，最牛的实验室将来就是超级利维坦。看不懂的，我也懒得多讲。（当然，我不是说某社就一定是第一个产生递归复利的公司，也可能是其他家，但一定是第一个跨国奇点的公司，享受最肥的果实）对于广泛的商业场景/垂类应用创业公司，deepseek v4 flash是大救星，确实要给梁圣磕头，梁圣继续斩杀，垂类应用公司才会繁荣。当终端用户不用有token焦虑的时候，整个产业链就成了，就闭环了。

2026.08.06 06:52

要擅于抓本质，四个关键词讲清当下ai产业趋势的演绎逻辑一本书，先读厚，再读薄。研究产业，先看10万字，最后提炼为几句话，甚至几个关键词。从庞大的信息中，提炼出简洁的框架。没有信息差的时候，你要从公开信息中找出认知差。这，就是看透事物本质的能力。以AI产业革命为例，现在最重要的关键词是什么？我认为有四个：稀缺性即议价权 deepseek v4 flash 收租婆 RSI 二级狗理解以上四个关键词，即抓住了现在玩ai产业革命的七寸。啥意思？对于ai硬件链，交易逻辑从贝塔到阿尔法，接下来通胀（涨价）不再是主因子，稀缺性即议价权，拥有稀缺/垄断性的公司，才能享受阿尔法。比如，台积电的先进制程、英特尔的“美国安全”逻辑。对于云计算公司，自研芯片+ai Infra+开源api降本，意味着收租婆逻辑进入加速期，别担心短期FCF承压，这是滞后指标。对于闭源大模型实验室，RSI是对抗开源斩杀线的终极武器，以某社为例，coding收入占比降到40%，然而5年后，coding 收入可能下降到10%不到，到时候你们就知道了，这5年内但凡RSI出一个革命性突破，TAM都是逆天的非连续性跳跃。奇点之后，最牛的实验室将来就是超级利维坦。看不懂的，我也懒得多讲。（当然，我不是说某社就一定是第一个产生递归复利的公司，也可能是其他家，但一定是第一个跨国奇点的公司，享受最肥的果实）对于广泛的商业场景/垂类应用创业公司，deepseek v4 flash是大救星，确实要给梁圣磕头，梁圣继续斩杀，垂类应用公司才会繁荣。当终端用户不用有token焦虑的时候，整个产业链就成了，就闭环了。