比特币橙子Trader(@oragnes):卧槽，ASML的这份财报证明：AI扩产尚未结束，而不是半导体周期已经消失。那些天天嚷着“AI 泡沫要破”、“巨头不买显卡了”、“半导体产能过剩”的唱空派，应该看看ASML的财报数据😂 ASML 正式发布了二季度财报：二季度销售额 93.26 亿欧元，净利润 29 亿欧元，全部超出市场预期。最震撼的动作是，ASML 顺手把 2026 全年的收入指引，从之前的 360亿-400亿欧元，直接暴拉到了 430亿-450亿欧元。相当于直接把全年的预期中值拔高了整整 60 亿欧元（约 460 亿人民币）。做模型的可能随时被开源干死，做芯片设计的随时可能被科技大厂的自研芯片（ASIC）抢走市场，但不管是谁做芯片，只要想提高良率、缩小晶体管，就得老老实实去排队买 ASML 的 EUV 光刻机。前阵子半导体 ETF 狂流出，海力士震荡，大家以为产能要过剩了。但 ASML 调高指引证明，晶圆厂根本没有砍单，大厂对 AI 先进制程和 HBM 的扩产是绝对、刚性的。

2026.07.15 10:27

卧槽，ASML的这份财报证明：AI扩产尚未结束，而不是半导体周期已经消失。那些天天嚷着“AI 泡沫要破”、“巨头不买显卡了”、“半导体产能过剩”的唱空派，应该看看ASML的财报数据😂 ASML 正式发布了二季度财报：二季度销售额 93.26 亿欧元，净利润 29 亿欧元，全部超出市场预期。最震撼的动作是，ASML 顺手把 2026 全年的收入指引，从之前的 360亿-400亿欧元，直接暴拉到了 430亿-450亿欧元。相当于直接把全年的预期中值拔高了整整 60 亿欧元（约 460 亿人民币）。做模型的可能随时被开源干死，做芯片设计的随时可能被科技大厂的自研芯片（ASIC）抢走市场，但不管是谁做芯片，只要想提高良率、缩小晶体管，就得老老实实去排队买 ASML 的 EUV 光刻机。前阵子半导体 ETF 狂流出，海力士震荡，大家以为产能要过剩了。但 ASML 调高指引证明，晶圆厂根本没有砍单，大厂对 AI 先进制程和 HBM 的扩产是绝对、刚性的。