Manchurius Hao — Greeks.live 首席赌狗(@AntonLaVay):我觉得这个 SABR Backtest $BTC 工具最好的地方，是它让Crypto期权策略真正的变成可复现实验，是 @JeffLia12309881 波动率交易课程的关键补充。比如你想测一个波动率交易策略，不再只是说： “我每天卖一点 30D 期权。” 而是可以具体设定：哪天开始、哪天结束；一周哪几天入场；用 Daily Reopen 还是 HTE；要不要 Daily DDH；用 USD 看收益，还是用 BTC 本位看收益；每条腿是 Long 还是 Short；是 Call 还是 Put； Delta 多少； DTE 多少；仓位 Qty 多少更重要的是，这个回测的结果不只是给一个年化收益，而是可以看 Daily P&L、收益分布、累计 P&L、回撤、现货走势，以及 Delta / Gamma / Theta / Vega。这就很关键。因为期权策略最容易骗人的地方是：听起来都很合理。但真正决定策略能不能做的，有很多的技术细节，比如之前提到的期权的集中到期日期，所以 @GreeksLive 的回测系统也列出来了能够设置的细节。

Manchurius Hao — Greeks.live 首席赌狗@AntonLaVay

2026.06.22 02:46

我觉得这个 SABR Backtest $BTC 工具最好的地方，是它让Crypto期权策略真正的变成可复现实验，是 @JeffLia12309881 波动率交易课程的关键补充。比如你想测一个波动率交易策略，不再只是说： “我每天卖一点 30D 期权。” 而是可以具体设定：哪天开始、哪天结束；一周哪几天入场；用 Daily Reopen 还是 HTE；要不要 Daily DDH；用 USD 看收益，还是用 BTC 本位看收益；每条腿是 Long 还是 Short；是 Call 还是 Put； Delta 多少； DTE 多少；仓位 Qty 多少更重要的是，这个回测的结果不只是给一个年化收益，而是可以看 Daily P&L、收益分布、累计 P&L、回撤、现货走势，以及 Delta / Gamma / Theta / Vega。这就很关键。因为期权策略最容易骗人的地方是：听起来都很合理。但真正决定策略能不能做的，有很多的技术细节，比如之前提到的期权的集中到期日期，所以 @GreeksLive 的回测系统也列出来了能够设置的细节。